Investir dans l’immobilier via une assurance-vie : une solution patrimoniale méconnue

Pourquoi associer immobilier et assurance-vie ?

Lorsqu’on pense à l’assurance-vie, on imagine généralement un contrat d’épargne sûr, idéal pour préparer sa retraite ou transmettre son capital dans des conditions fiscales avantageuses. De l’autre côté, l’immobilier est perçu comme un actif tangible, rassurant et rentable sur le long terme. Mais ce que beaucoup ignorent, c’est qu’il est tout à fait possible de marier les deux, et d’investir dans l’immobilier grâce à son contrat d’assurance-vie.

Cette stratégie patrimoniale présente de nombreux avantages : fiscalité adoucie, diversification, souplesse, et accès à des actifs de qualité autrement difficiles à atteindre.

Chez Garonne Patrimoine, nous accompagnons nos clients dans ces montages sur-mesure, avec une approche pédagogique, indépendante et parfaitement adaptée à leur profil.

Comment fonctionne l’investissement immobilier via l’assurance-vie ?

Le principe est simple : dans votre contrat d’assurance-vie multisupport, vous pouvez allouer une partie de votre capital à des unités de compte immobilières, principalement sous forme de SCPI ou de SCI.

Il ne s’agit donc pas d’acheter un bien en direct, mais de détenir une part d’un portefeuille immobilier géré par des professionnels, avec un ticket d’entrée accessible.

Quels sont les avantages des SCPI en assurance-vie ?

Les Sociétés Civiles de Placement Immobilier (SCPI) sont très prisées pour générer des revenus réguliers grâce à un parc immobilier locatif diversifié. Intégrées dans un contrat d’assurance-vie, elles offrent plusieurs avantages majeurs :

• Aucune fiscalité sur les revenus pendant la phase d’épargne : les loyers perçus sont capitalisés dans le contrat. La fiscalité ne s’applique qu’en cas de rachat partiel ou total.
• Liquidité assurée par l’assureur : vous n’avez pas à attendre qu’un acheteur se présente pour revendre vos parts, l’assureur vous garantit la liquidité.
• Des rendements intéressants : certaines SCPI atteignent des rendements supérieurs à 7% par an. Cela permet à des investisseurs, qui ne souhaitent pas aller sur des marchés actions ou obligataires, d’obtenir des rendements importants.

Pourquoi les SCI séduisent de plus en plus ?

Outre les SCPI, les contrats d’assurance-vie modernes proposent aussi des SCI (Sociétés Civiles Immobilières) avec des thèmes spécifiques. Celles-ci permettent d’investir sur des secteurs particuliers comme :

• Le viager mutualisé : une stratégie sociale et patrimoniale où la SCI achète des biens en viager, souvent avec un fort potentiel de valorisation.
• L’immobilier de santé ou d’enseignement : ciblage d’actifs résidentiels ou tertiaires à usage médical ou pédagogique.
• Le développement durable : immobilier à faible empreinte carbone ou rénové dans une logique ESG.

Ces supports donnent du sens à votre investissement tout en participant à une diversification intelligente de votre contrat.

Quels profils peuvent bénéficier de cette approche ?

Ce type de placement est adapté à plusieurs types de profils :

• Les épargnants prudents ou équilibrés en recherche de rendements réguliers avec une dose d’immobilier.
• Les investisseurs qui veulent limiter leur fiscalité sans recourir à des montages complexes.
• Les personnes proches de la retraite souhaitant déplacer une partie de leur épargne vers des actifs tangibles.

Quels sont les inconvénients à connaître ?

Comme tout placement, il existe quelques points de vigilance :

• Risque de perte en capital : les SCPI/SCI sont soumises aux aléas du marché immobilier.
• Frais de gestion : certains contrats prélèvent des frais sur les unités de compte (même s’ils sont souvent négociables).

Comment mettre en place ce type d’investissement ?

Il est préférable d’être accompagné par un professionnel indépendant pour :

• Choisir un contrat d’assurance-vie de qualité avec un bon accès aux supports immobiliers.
• Vérifier la cohérence entre votre profil de risque, vos objectifs et les supports choisis.
• Optimiser la répartition entre immobilier, fonds euros, et autres unités de compte.

Chez Garonne Patrimoine, nous analysons précisément les contrats, la qualité des SCPI/SCI, et la fiscalité applicable pour chaque client.

Quelles sont les différences avec un achat immobilier en direct ?

• Pas de gestion locative à assurer : tout est délégué à la société de gestion.
• Fiscalité plus douce : différée et avantageuse dans le cadre de l’assurance-vie.
• Accès à des actifs diversifiés (bureaux, commerces, santé, résidentiel), même à l’international.
• Pas de passage devant un notaire

Quel faut-il retenir sur le sujet « investir dans l’immobilier via l’assurance-vie » ?

Intégrer de l’immobilier dans son assurance-vie, via des SCPI ou des SCI, permet de profiter du meilleur des deux mondes : la stabilité d’actifs tangibles et la fiscalité adoucie du contrat. C’est une stratégie intelligente pour diversifier, transmettre, ou générer du rendement sans complexité.

Pour aller plus loin, vous pouvez aussi consulter nos articles sur comment préparer sa retraite efficacement ou nos conseils pour investir sereinement.