Médecin libéral, dentiste, biologiste, pharmacien ou sage-femme installée à Toulouse, votre situation patrimoniale est spécifique. Revenus élevés (souvent 100 à 300 K€), TMI à 41 ou 45 %, statut TNS, pas de protection sociale du salarié. Le Plan d’Épargne Retraite (PER) constitue l’un des leviers les plus puissants pour conjuguer défiscalisation immédiate et préparation de la retraite. Voici comment l’optimiser en 2026.

Pourquoi le PER est particulièrement adapté aux professions médicales libérales

Le PER présente trois avantages décisifs pour les professions médicales libérales :

• Déduction des versements : les sommes versées viennent réduire votre bénéfice imposable (BNC ou rémunération de gérance en SELARL).
• Plafond majoré pour les TNS : les indépendants bénéficient d’un plafond spécifique combinant les anciens plafonds Madelin et le plafond PER de droit commun.
• Retraite sous-dimensionnée : la retraite servie par la CARMF, la CARPIMKO ou la CAVP est généralement inférieure aux revenus d’activité ; un complément via PER est stratégique.

Le plafond PER 2026 pour un médecin libéral

Le plafond de déduction du PER pour un travailleur non salarié (TNS) en 2026 cumule deux fractions (article 154 bis du CGI) :

• 10 % du bénéfice imposable dans la limite de 8 PASS (environ 386 000 € en 2026) ;
• + 15 % de la fraction du bénéfice comprise entre 1 et 8 PASS.

Pour un médecin généraliste déclarant 130 000 € de BNC, le plafond annuel de versement déductible avoisine 31 000 €. Pour un spécialiste à 250 000 € de BNC, il monte à environ 53 000 €.

Cas chiffré : dentiste toulousaine, BNC 180 000 €

Claire, 45 ans, chirurgien-dentiste installée à Saint-Cyprien (Toulouse). Bénéfice non commercial : 180 000 €. TMI : 41 %.

Plafond de versement PER (estimation) :

• 10 % × 180 000 € = 18 000 € ;
• + 15 % × (180 000 – 46 368) = 20 045 € ;
• Plafond total : environ 38 000 €.

Si Claire verse 30 000 € sur son PER :

• Réduction du bénéfice imposable : 30 000 € ;
• Économie d’impôt immédiate (TMI 41 %) : 12 300 € ;
• Économie de cotisations sociales sur certaines lignes (selon régime).

Sur 20 ans, en versant le même montant et en captant une performance moyenne de 4,5 % annuelle, Claire constitue environ 950 000 € de capital, tout en ayant économisé plus de 240 000 € d’impôts cumulés.

PER individuel ou PER de SELARL ?

Pour un praticien exerçant en SELARL ou SELAS, deux options coexistent :

Le PER individuel (PERIN)

Souscrit à titre personnel, vous déduisez les versements de votre revenu net global ou de votre bénéfice. Souplesse maximale : vous choisissez votre prestataire, les unités de compte, les options de gestion.

Le PER d’entreprise (PEROB / PERCOL)

Mis en place dans la SELARL, il permet d’abonder en tant qu’employeur et de déduire les versements du résultat de la société (IS). Plus complexe mais puissant pour les structures à plusieurs associés.

De nombreux praticiens combinent PERIN (versements personnels) et PEROB (versements via la SELARL) pour maximiser les enveloppes.

Faut-il préférer le PER au Madelin ?

Les contrats Madelin existants peuvent être conservés ou transférés vers un PER. Le PER présente plusieurs avantages :

• Sortie en capital possible (le Madelin imposait la sortie en rente uniquement) ;
• Plus grande souplesse de gestion (unités de compte, gestion pilotée à horizon) ;
• Meilleure transmission (PER assurantiel hors succession en cas de décès avant liquidation).

Le transfert d’un Madelin vers un PER est encadré et généralement neutre fiscalement.

Stratégie de versements : régulier ou opportuniste ?

Deux logiques se complètent :

• Versements programmés mensuels : 1 500 à 3 000 €/mois pour lisser la défiscalisation et bénéficier de l’effet « dollar cost averaging ».
• Versement opportuniste : en fin d’année fiscale, si votre BNC est supérieur à vos prévisions, un versement complet de fin d’exercice permet d’ajuster l’impôt à payer.

Pensez aussi au report des plafonds non utilisés sur 3 ans : c’est une variable d’ajustement précieuse pour les années exceptionnelles.

Quels sont les pièges à éviter ?

• Frais excessifs : certains PER présentent des frais d’entrée de 3 à 5 % et des frais de gestion de plus de 1 %. Préférez des contrats à 0 % de frais d’entrée et 0,5-0,8 % de frais de gestion.
• Trop forte exposition fonds en euros : avec un horizon de 15 ans et plus, sous-exposer aux unités de compte revient à dégrader le potentiel de performance.
• Oubli de la clause bénéficiaire : sur un PER assurantiel, la désignation des bénéficiaires est cruciale pour la transmission. Une clause type bancaire est souvent insuffisante.
• Déblocage anticipé mal anticipé : la sortie pour acquisition de la résidence principale est possible mais l’imposition peut être lourde si elle correspond à des versements déduits.

FAQ

Quel est le meilleur PER pour un médecin libéral ?

Critères à retenir : 0 % de frais d’entrée, frais de gestion inférieurs à 1 %, large gamme d’unités de compte (ETF, fonds thématiques, SCPI), options de gestion pilotée à horizon. Les contrats associatifs (GAIPARE, AGIPI, etc.) ou les contrats accessibles via conseiller indépendant sont souvent plus compétitifs que les contrats vendus en agence bancaire.

Le PER est-il compatible avec l’exonération Madelin pour le contrat de prévoyance ?

Oui, ce sont deux dispositifs distincts. Vous pouvez déduire vos cotisations Madelin prévoyance + santé + retraite (si encore en cours) et vos versements PER au sein de plafonds respectifs.

Que devient mon PER en cas d’arrêt de l’activité libérale ?

Rien ne change pour le contrat lui-même. Vous continuez à gérer votre épargne. En cas de passage en SELARL, vous pouvez compléter avec un PER d’entreprise. En cas de cessation définitive avant 62 ans, le PER reste bloqué jusqu’à la retraite ou un cas de déblocage anticipé.

Puis-je transmettre mon PER à mes enfants ?

Oui, par désignation de bénéficiaires. Sur un PER assurantiel, en cas de décès avant 70 ans, l’abattement de 152 500 € par bénéficiaire s’applique (article 990 I du CGI). Après 70 ans, l’abattement global passe à 30 500 € (article 757 B).

Quel rendement attendre d’un PER ?

Dépend de l’allocation. Un fonds en euros sert 2 à 3,5 % en 2025-2026, une gestion pilotée équilibrée vise 4 à 5 % annuels lisses sur le long terme. Sans garantie : les performances passées ne préjugent pas des performances futures.

Conclusion

Pour un praticien libéral toulousain, le PER est un outil patrimonial central : défiscalisation immédiate substantielle, constitution d’un capital retraite, et transmission optimisée. La clé est de calibrer les versements en fonction de votre TMI, de votre horizon, et de votre situation familiale.

Notre cabinet accompagne régulièrement les médecins, dentistes et pharmaciens du bassin toulousain dans la structuration de leur épargne retraite. Consultez notre page dédiée à la retraite et la prévoyance, parcourez les services de Garonne Patrimoine, ou contactez nos conseillers pour un échange personnalisé.

Cet article est publié à titre informatif. Il ne constitue pas un conseil personnalisé en investissement. Toute décision doit être précédée d’une étude patrimoniale complète tenant compte de votre situation personnelle, de vos objectifs et de votre tolérance au risque. Les performances passées ne préjugent pas des performances futures.