Chaque semaine, la série « Les experts de Garonne Patrimoine » présente celles et ceux qui composent notre cabinet de conseil en gestion de patrimoine à Toulouse et à Bordeaux. Après six portraits individuels — de Nicolas Combes, notre fondateur, à Clément Vié, le visage de la relève —, nous prenons aujourd’hui un peu de hauteur pour évoquer un fil rouge qui relie nos deux associés : l’exigence AUREP.

Derrière la qualité d’un conseil patrimonial, il y a d’abord une exigence de formation. Et un choix : celui de se former non pas « quelque part », mais à la référence reconnue du métier. Nos deux associés fondateurs, Nicolas Combes et Aloys Sikora, sont l’un et l’autre diplômés de l’AUREP. Cet article explique ce qu’est cette institution, pourquoi elle fait figure de repère, et surtout ce que cette exigence change, très concrètement, pour les familles que nous accompagnons.

L’AUREP, une référence de la gestion de patrimoine

L’AUREP — Association universitaire de recherche et d’enseignement sur le patrimoine — est un organisme de formation adossé à l’université, implanté à Clermont-Ferrand. Née à la fin des années 1980 sous l’impulsion du professeur Jean Aulagnier, figure reconnue de la gestion de patrimoine française, elle s’est imposée au fil des décennies comme l’une des institutions de référence pour la formation des conseillers en gestion de patrimoine.

Sa marque de fabrique : un enseignement de haut niveau, tourné vers les professionnels en exercice, qui articule le droit, la fiscalité, la finance, l’assurance et la transmission. Là où beaucoup de cursus abordent ces disciplines séparément, l’approche de l’AUREP les fait dialoguer — car c’est précisément à leur intersection que se joue une stratégie patrimoniale pertinente. Master, diplôme universitaire d’expertise : ses formations sont réputées exigeantes, et en suivre une suppose un investissement personnel important.

Deux associés, un même diplôme de référence

Que les deux fondateurs d’un cabinet partagent ce diplôme n’est pas un hasard : c’est un choix de positionnement.

Nicolas Combes, fondateur du cabinet, a complété sa formation d’école de commerce (ESC Toulouse) par le Master Expert en gestion de patrimoine de l’AUREP. Son parcours — PwC, HSBC, Carmila — l’a conduit à intervenir sur des problématiques de gestion de fortune et d’ingénierie de family office, en France comme à l’international.

Aloys Sikora, associé depuis janvier 2025, cumule pour sa part deux Masters en gestion de patrimoine — celui de l’ISTEF à Toulouse et celui de l’AUREP à Clermont — ainsi qu’une certification AMF obtenue avec une note de 97/100. Son expérience, notamment au sein du groupe mutualiste Harmonie Mutuelle (Groupe VYV), a forgé une culture de la prévoyance qu’il met au service des clients.

Deux parcours différents, donc, mais un socle commun : la même formation de référence, et la même conception exigeante du métier. C’est cette exigence partagée qui donne au cabinet sa cohérence.

Pourquoi l’exigence de formation change la qualité du conseil

La gestion de patrimoine est l’un des métiers du conseil les plus pluridisciplinaires qui soient. Un même dossier peut mobiliser le droit de la famille, la fiscalité des revenus et du capital, l’analyse financière, le droit des sociétés et les mécanismes de l’assurance-vie. On ne s’y improvise pas.

Une formation de haut niveau ne se résume pas à un diplôme accroché au mur. Elle installe une méthode : poser un diagnostic complet avant de proposer quoi que ce soit, raisonner en fonction d’objectifs et d’un horizon de temps plutôt que d’un produit, puis documenter ses recommandations. Elle installe aussi une culture de la veille : les règles fiscales et juridiques changent chaque année, et un conseil pertinent suppose de rester à jour en permanence.

Ce que cela change concrètement pour vous

• Un diagnostic avant toute proposition : votre situation est analysée dans sa globalité — patrimoniale, familiale, fiscale et professionnelle — avant la moindre recommandation.
• Un conseil transversal qui relie droit, fiscalité et finance, au lieu de vous vendre un produit isolé.
• Une veille permanente sur des règles qui évoluent chaque année, notamment à chaque loi de finances.
• Des recommandations écrites et argumentées, traçables et discutables point par point.
• La liberté de vous déconseiller une solution inadaptée, même lorsqu’elle serait commercialement intéressante pour le cabinet.

Une formation exigeante n’a de valeur que si le conseil reste libre

Se former à la référence n’aurait guère de sens si le conseil qui en découle n’était pas libre. Compétence et indépendance sont, chez nous, les deux faces d’un même engagement.

Un conseiller en gestion de patrimoine peut être rémunéré de deux façons : par des honoraires réglés par le client en contrepartie du conseil, ou par des rétrocessions — une part des frais prélevés par les sociétés de gestion et les assureurs dont il distribue les produits. La directive européenne MIF II, en vigueur depuis janvier 2018, encadre strictement ces pratiques : transparence totale sur les coûts et les rémunérations, communiquée avant la souscription puis chaque année.

La position de Garonne Patrimoine est nette. Nous ne sommes adossés à aucune banque ni aucun assureur, et nous ne commercialisons aucun produit maison : ni gamme imposée, ni quota de collecte. Nous pratiquons le conseil rémunéré par honoraires lorsque la mission le justifie, avec une transparence complète, par écrit, sur l’ensemble de nos rémunérations avant tout engagement. Et le premier rendez-vous est gratuit et sans engagement, parce qu’un diagnostic n’est pas un acte de vente. C’est dans ce cadre que la formation prend tout son sens : la compétence mise au service de votre seul intérêt.

Une exigence collective, pas seulement individuelle

Le diplôme des deux associés n’est pas un ornement personnel : il irrigue toute l’organisation. L’équipe compte six collaborateurs aux expertises complémentaires — droit et conformité, financement, ingénierie patrimoniale —, et chaque dossier bénéficie du regard des associés. La même exigence de formation se transmet aux conseillers plus juniors, à qui le cabinet demande de poursuivre des cursus spécialisés.

Cette culture se lit dans les résultats : près de 150 familles accompagnées, plus de 170 avis 5★ sur Google, deux bureaux à Toulouse et à Bordeaux, et une présence au classement Décideurs — Leaders League 2025. Autant de repères qui traduisent, concrètement, un engagement de long terme sur la qualité. La liste complète de nos distinctions et classements est consultable sur le site.

Questions fréquentes

Qu’est-ce que l’AUREP ?

L’AUREP (Association universitaire de recherche et d’enseignement sur le patrimoine) est un organisme de formation universitaire situé à Clermont-Ferrand, considéré comme l’une des références françaises pour la formation des conseillers en gestion de patrimoine. Ses cursus couvrent le droit, la fiscalité, la finance, l’assurance et la transmission.

Les conseillers de Garonne Patrimoine sont-ils diplômés de l’AUREP ?

Les deux associés fondateurs, Nicolas Combes et Aloys Sikora, sont diplômés de l’AUREP. Cette exigence de formation constitue un repère pour l’ensemble du cabinet, dont les conseillers poursuivent des cursus spécialisés en gestion de patrimoine.

Faut-il être diplômé de l’AUREP pour être un bon conseiller ?

Non, plusieurs formations de qualité existent. Mais choisir un cursus reconnu et exigeant est un gage de sérieux et de méthode. Ce qui compte, au-delà du diplôme, c’est la rigueur du raisonnement, la veille permanente et l’indépendance du conseil.

En quoi cela garantit-il l’indépendance du conseil ?

La formation apporte la compétence ; l’indépendance apporte la liberté de l’exercer. Garonne Patrimoine n’est adossé à aucune banque ni aucun assureur et ne commercialise aucun produit maison. Le premier rendez-vous est gratuit et sans engagement, et l’ensemble des rémunérations est communiqué par écrit avant tout engagement.

Échanger avec nos experts

Que votre réflexion porte sur un placement, une optimisation fiscale, un projet immobilier ou la transmission de votre patrimoine, vous méritez un interlocuteur formé, rigoureux et libre de ses recommandations.

Vous pouvez découvrir l’ensemble de notre équipe, parcourir notre approche de la gestion de patrimoine, ou prendre rendez-vous avec un conseiller. Le premier échange est gratuit et sans engagement, à Toulouse, à Bordeaux ou en visioconférence.

Cet article a une vocation informative et ne constitue ni un conseil en investissement, ni une recommandation personnalisée, ni une incitation à souscrire un produit financier. Toute stratégie patrimoniale doit être adaptée à votre situation personnelle, familiale, professionnelle et fiscale. Les performances passées ne préjugent pas des performances futures et tout investissement comporte un risque de perte en capital. Garonne Patrimoine est un cabinet indépendant de conseil en gestion de patrimoine.